Cómo funciona stock.estate

stock.estate es una plataforma de crowdlending inmobiliario. Los inversores no compran participaciones en la plataforma ni adquieren apartamentos directamente. Cada inversión se estructura mediante un contrato de préstamo firmado por el inversor, el promotor del proyecto y stock.estate Group en su función de plataforma y agente de garantías. El derecho de crédito del inversor sigue siendo frente al promotor, que devuelve el capital principal y los intereses según el calendario de reembolso indicado en los documentos de la campaña.

1. Cree su cuenta y complete la verificación

Antes de invertir, complete la verificación del correo electrónico, del perfil y de la identidad, la clasificación del inversor y los pasos aplicables de evaluación de conveniencia y simulación de pérdidas. Puede consultar las campañas públicas antes de completar el registro. La información de identidad extraída de los documentos debe comprobarse y puede corregirse durante la confirmación del perfil.

2. Revise la campaña antes de comprometer capital

Cada campaña presenta el importe objetivo, la rentabilidad prevista, el plazo, la mecánica de reembolso y los documentos del proyecto. stock.estate indica que su equipo realiza una diligencia debida sobre el promotor, el plan de negocio, la solidez de la empresa, el potencial del mercado y la propia oportunidad inmobiliaria.

La plataforma también describe los factores que revisa antes de publicar un proyecto:

• liquidez del activo
• desocupación y potencial de arrendamiento
• crecimiento previsto de los precios en la zona
• solidez financiera de la empresa
• viabilidad del plan de negocio
• trayectoria del promotor
• experiencia del equipo

Esto no elimina el riesgo, pero ayuda a comparar proyectos con criterios coherentes.

3. Elija el importe y envíe la orden de inversión

Tras abrir una campaña, elija el importe que desea invertir y envíe una orden de inversión. Según las preguntas frecuentes, la inversión mínima parte de EUR 100, aunque algunas campañas pueden establecer un mínimo superior.

Diversifique y evalúe cuánto puede permitirse perder. La simulación de pérdidas del registro utiliza el patrimonio neto, no los ingresos netos ni únicamente el importe que pretende invertir. Esa simulación, la clasificación del inversor y cualquier reconocimiento adicional del riesgo para una inversión individual son pasos distintos; ninguno garantiza que una inversión sea adecuada o segura.

4. Transfiera fondos a través de la entidad de pago

Utilice los métodos de ingreso que aparecen en su cuenta; la disponibilidad, los límites y los cargos dependen del método y del proveedor. Las instrucciones de transferencia bancaria utilizan el circuito de pago designado de BCR. Los fondos de los inversores permanecen separados de los fondos operativos de la plataforma. Un ingreso y una inversión completada son pasos diferentes.

El dinero del inversor permanece en el circuito de pago designado hasta conocerse el resultado de la captación:

• si la campaña alcanza su objetivo y se completa la documentación, la financiación continúa conforme al contrato de préstamo
• si la campaña no alcanza el importe requerido, se devuelven los fondos

Si una campaña no alcanza la financiación requerida, los fondos invertidos se devuelven al monedero. Un reembolso no genera un derecho automático a una bonificación del 2%; cualquier incentivo depende de las condiciones de la oferta aplicable.

5. Utilice el plazo de reflexión de 4 días si cambia de opinión

stock.estate concede un plazo de reflexión de cuatro días naturales desde el envío de la orden de inversión. Durante ese plazo, la manifestación de interés puede revocarse sin penalización y sin necesidad de justificar la decisión.

Esta distinción respecto a la liquidez del mercado secundario es importante. El plazo de reflexión permite cancelar al principio; no constituye un derecho permanente a salir en cualquier momento.

6. Reciba intereses en EUR según el calendario de reembolso

Una vez concedido el préstamo, el promotor devuelve los intereses y el capital principal según el calendario adjunto al contrato. Las preguntas frecuentes indican que las rentabilidades se denominan en EUR y que las rentabilidades brutas anuales de las campañas suelen presentarse en el intervalo del 10% al 20%.

En una campaña de intereses progresivos, el tipo contractual anual depende del importe de la inversión firmado, del nivel de capital principal activo del inversor y de cualquier incremento por inversión anticipada disponible al firmar. El nivel eleva el tipo inicial y reajusta proporcionalmente los tramos por importe dentro de la bolsa de intereses restante; no se añade al tramo estándar completo. El máximo sigue siendo el tipo mínimo de la campaña más su bolsa de intereses. El tipo queda fijado al firmar la inversión: los cambios posteriores de nivel o de campaña no modifican ese contrato. Las campañas progresivas no cobran una comisión de plataforma al inversor; el promotor paga la comisión de la bolsa restante. Las campañas de tipo fijo existentes mantienen el tipo y las condiciones de comisión firmados.

Los niveles son automáticos: Standard por debajo de EUR 25,000 de capital principal activo, Bronze desde EUR 25,000, Silver desde EUR 50,000 y Gold desde EUR 100,000. Bronze, Silver y Gold elevan el tipo inicial progresivo hasta 3, 4 y 5 puntos porcentuales, respectivamente, dentro de la bolsa de la campaña. El capital principal activo es el capital invertido con éxito, incluidas las bonificaciones invertidas, menos el capital efectivamente reembolsado; no cuentan los saldos del monedero, las inversiones pendientes ni el capital ya reembolsado. Una nueva inversión completada puede desbloquear un nivel para su propio tipo. Los reembolsos pueden reducir el nivel para futuras inversiones sin modificar los tipos firmados.

Los intereses comienzan el día posterior al cierre de la captación y se calculan sobre un año de 360 días. El calendario de la campaña determina si los pagos son mensuales, incluyen amortización del capital, son semestrales o se realizan al vencimiento. En los préstamos amortizables, los intereses se calculan sobre el capital pendiente. Ingresar fondos en el monedero o crear una inversión pendiente no inicia el devengo de intereses ni reserva capacidad de campaña o un tipo.

La retención fiscal se deduce de los intereses sujetos a tributación antes del pago. En las campañas que utilizan la tabla de convenios, la estimación depende del país del proyecto, del país de residencia del inversor, de si este es una persona física o una empresa y de la tabla de países vigente. Las campañas existentes mantienen su política anterior de retención. Puede solicitarse un certificado de residencia fiscal para su revisión, pero su ausencia no impide invertir y cargarlo no cambia automáticamente la fiscalidad de todas las inversiones. El tipo aplicado a un reembolso se registra al generarse su transferencia; una estimación actual de la calculadora puede diferir de un pago generado anteriormente.

La experiencia del inversor es deliberadamente pasiva:

• el inversor selecciona la campaña y el importe
• el contrato de préstamo regula el reembolso
• los intereses se abonan en el monedero según el calendario
• el capital se devuelve gradualmente o al vencimiento, según la estructura

Los servicios públicos de estadísticas en tiempo real indican actualmente EUR 810k en intereses pagados y EUR 4.5M en capital reembolsado.

7. Siga su cartera y reinvierta si lo desea

Los inversores pueden seguir sus inversiones desde el panel de la plataforma. stock.estate también muestra por separado los saldos de cashback y de referidos para que puedan ver qué importes están disponibles para reinvertir.

Un incentivo independiente en campañas u ofertas elegibles, abonado conforme a las reglas de financiación y recompensa aplicables. El cashback es un saldo no retirable destinado a reinversión, no un aumento del tipo de interés contractual anual. En cambio, un incremento progresivo por inversión anticipada afecta al tipo anual fijado al firmar, dentro del límite de la campaña.

El crédito de inversión es un saldo específico de una oferta, no retirable y destinado a reinversiones elegibles. El crédito obtenido puede utilizarse después de la financiación de la campaña y de su emisión, no inmediatamente al firmar. La participación y la caducidad del crédito emitido tienen plazos independientes de 30 días; su uso también requiere fondos externos que cumplan las condiciones. Consulte en la oferta la elegibilidad, la caducidad y la compatibilidad de recompensas: el crédito, el cashback y las recompensas por referidos no se acumulan necesariamente en su totalidad.

La flexibilidad en la plataforma se refiere principalmente a la elección de inversiones, no a la liquidez inmediata. Los inversores eligen sus campañas, nivel de riesgo e importe, pero no deben tratar la inversión como un depósito bancario con retiradas a la vista.

Qué deben tener presente los inversores

Las propias preguntas frecuentes de stock.estate son claras en varios puntos:

• todas las inversiones conllevan riesgo
• la financiación participativa no es un producto de ahorro
• la rentabilidad depende de la campaña concreta y del desempeño del promotor
• la liquidez es limitada en comparación con los depósitos en efectivo
• deben revisarse los documentos del proyecto y el contrato de préstamo antes de invertir

En definitiva, la plataforma está diseñada para quienes desean acceder a préstamos inmobiliarios evaluados y denominados en EUR mediante un proceso digital, comprendiendo que el reembolso sigue dependiendo de la ejecución real del proyecto.