Glosar pentru împrumuturi în masă imobiliare

AML

Controalele de prevenire a spălării banilor (AML) verifică identitatea și proveniența fondurilor înainte de investiție și când sunt necesare dovezi suplimentare. Campaniile publice pot fi consultate înainte de verificare; accesul la ele nu înseamnă că un cont poate deja investi.

BCR

Banca Comerciala Romana, institutia de plata la care se face referire in FAQ. Banii investitorilor se deplasează prin această infrastructură de plată, mai degrabă decât să fie amestecați cu numerarul operațional al stock.estate.

Cashback

Un stimulent separat pentru campanii sau oferte eligibile, creditat conform regulilor de finanțare și recompensare aplicabile. Cashbackul este un sold neretragibil destinat reinvestirii, nu o creștere a dobânzii contractuale anuale. Bonusul progresiv Early-Bird influențează în schimb rata anuală fixată la semnare, în limita maximului campaniei.

Agent colateral

O companie independentă din cadrul grupului stock.estate care gestionează garanțiile în numele investitorilor. Pentru campaniile securizate, agentul colateral este partea care poate coordona aplicarea în cazul în care dezvoltatorul nu rambursează.

Rata Contractuală (Contract Rate)

Rata anuală fixată în contractul de împrumut semnat. La o campanie progresivă include alocarea de sumă ajustată după nivel și alocarea Early-Bird eligibilă, plafonate la Rata de Bază a campaniei plus Marja Totală de Dobândă. Este o dobândă brută înainte de impozitul aplicabil, nu cashback sau o garanție de rambursare. Schimbările ulterioare de nivel nu o modifică.

Împrumut în mulțime

Un model de crowdfunding în care mulți investitori împrumută bani unui debitor. Pe stock.estate, împrumutatul este de obicei un dezvoltator imobiliar, iar investitorii câștigă prin dobânda plătită conform contractului de împrumut.

Neîndeplinirea obligațiilor de plată (Default)

Clasificarea unui împrumut în neîndeplinirea obligațiilor de plată diferă de o scurtă întârziere. Raportarea anuală ia în calcul obligațiile semnificative restante și criteriile de improbabilitate a plății din metodologia publicată, folosind date istorice verificate și cohorte de împrumuturi monitorizate. Datele lipsă sau neverificate nu dovedesc absența neîndeplinirii obligațiilor. Consultați /statistics pentru cifrele și metodologia curente.

Dezvoltator

Compania de proiect sau împrumutatul strânge bani printr-o campanie. În structura stock.estate, dezvoltatorul primește veniturile din împrumut și datorează investitorilor capitalul plus dobânda.

Portofel digital

Zona contului de investitor unde rambursările, dobânzile și soldurile disponibile sunt urmărite pe platformă. Întrebările frecvente descriu dobânda ca fiind creditată în portofel conform programului de rambursare.

Verificarea antecedentelor

Procesul de revizuire efectuat înainte de publicarea unui proiect. stock.estate spune că verifică factori precum soliditatea companiei, calitatea planului de afaceri, istoricul, potențialul de piață și caracteristicile proprietății subiacente.

Titlu executoriu

Un instrument juridic care poate permite executarea fără obținerea prealabilă a unei hotărâri distincte asupra creanței, dacă legea și contractul aplicabil permit acest lucru. Explicația pentru campaniile din România nu stabilește aceeași procedură pentru orice țară a proiectului; consultați documentele semnate și jurisdicția. Caracterul executoriu nu garantează durata sau suma recuperării.

ESMA

Autoritatea Europeană pentru Valori Mobiliare și Piețe. stock.estate face referire la intrarea în registrul ESMA atunci când își descrie statutul de reglementare.

Bonus de Rată Early-Bird (Early-Bird Rate Boost)

O majorare temporară, în puncte procentuale, disponibilă la începutul unei campanii progresive. Împreună cu Treapta de Rată, este plafonată astfel încât Rata Contractuală să nu depășească Rata de Bază plus Marja Totală de Dobândă.

fila Întrebări frecvente

Una dintre cele cinci secțiuni publice principale de întrebări frecvente de pe site: General, Crowdlending, Juridic, Taxe și Riscuri. Aceste file sunt principala sursă de material pentru acest glosar și pentru pachetul de conținut GEO.

Rata de Bază (Floor Rate)

Rata anuală de bază a campaniei. Nivelul eligibil al investitorului ridică rata de pornire în Marja Totală de Dobândă și redimensionează treptele de sumă; maximul campaniei nu crește.

Campanie finanțată

O campanie care a atins suma necesară de finanțare și a trecut în etapa de împrumut. Consultați /statistics pentru totalul curent; un număr istoric nu descrie portofoliul actual.

Garanţie

Un strat suplimentar de protecție atașat unor campanii. În funcție de proiect, Întrebările frecvente se referă la garanții precum ipoteci, scrisori de garanție bancară sau gaj de acțiuni.

KYC

Cunoașteți verificarea clientului dvs. Investitorii trebuie să completeze KYC înainte de a investi, iar platforma poate solicita informații care să dovedească identitatea și sursa fondurilor.

Marja Totală de Dobândă (Interest Pool)

Marja în puncte procentuale a campaniei peste Rata de Bază. Alocarea pentru sumă ajustată după nivel și bonusul Early-Bird plafonat folosesc această marjă; restul este Comisionul din Marjă suportat de dezvoltator. Rata Contractuală maximă este Rata de Bază a campaniei plus această marjă.

Lichiditate

Cât de ușor poate un investitor converti o investiție înapoi în numerar. Investițiile stock.estate sunt mai puțin lichide decât depozitele bancare, deoarece sunt legate de condițiile de împrumut la nivel de proiect și de programele de rambursare.

Contract de împrumut

Contractul central din spatele unei investiții stock.estate. Conform FAQ Legal, acesta este semnat de investitor, dezvoltatorul proiectului și stock.estate Group în rolul său de platformă și de agent de garanție. Acesta definește programul de rambursare, dobânda și drepturile contractuale ale investitorului față de dezvoltator.

Ipotecă

O garanție reală înregistrată asupra unor imobile specificate. Verificați în documentele fiecărei campanii dacă există o ipotecă și ce rang are; alte campanii pot utiliza gajuri asupra părților sociale, garanții personale sau alte garanții. Ipoteca nu garantează rambursarea.

Diversificarea portofoliului

Răspândirea capitalului în diferite proiecte, termeni sau tipuri de proprietate, în loc să concentreze totul într-un singur împrumut. Întrebările frecvente prezintă diversificarea ca una dintre principalele modalități de a reduce riscul.

Comisionul din Marjă (Pool Fee)

Partea suportată de dezvoltator care rămâne din Marja Totală de Dobândă după Treapta de Rată și Bonusul de Rată Early-Bird ale investitorului. Este reținută la rambursări și nu se deduce niciodată ca un comision de platformă pentru investitor.

Campanie cu dobândă progresivă

Într-o campanie cu dobândă progresivă, Rata Contractuală anuală depinde de suma investiției semnate, nivelul investitorului calculat din principalul activ și bonusul Early-Bird disponibil la semnare. Nivelul ridică rata de pornire și redimensionează proporțional treptele de sumă în marja de dobândă rămasă; nu se adaugă peste întreaga treaptă standard. Maximul rămâne Rata de Bază a campaniei plus Marja Totală de Dobândă. Rata se fixează la semnare: schimbările ulterioare de nivel sau ale campaniei nu modifică acel contract. Campaniile progresive nu au comision de platformă pentru investitor; Comisionul din Marjă rămas este suportat de dezvoltator. Campaniile existente cu dobândă fixă își păstrează rata și comisioanele contractuale.

Treapta de Rată (Rate Band)

Alocarea în puncte procentuale determinată de suma investiției semnate, inclusiv principalul finanțat din bonusuri. Nivelul investitorului ridică alocarea de pornire și redimensionează proporțional treptele standard în marja rămasă. Nu adaugă întreaga treaptă standard peste majorarea de nivel.

Pentru o marjă P mai mare decât zero, o treaptă standard de sumă B și o majorare eligibilă de nivel U plafonată la P, alocarea ajustată este U + (P − U) × B / P. La rata de bază se adaugă această alocare și doar bonusul Early-Bird care încape în marja rămasă. Rata contractuală anuală se rotunjește la două zecimale și nu poate depăși maximul campaniei.

Perioada de reflecție

O fereastră de patru zile calendaristice după plasarea unui ordin de investiție în care investitorul poate revoca exprimarea dobânzii fără penalități și fără a furniza un motiv.

Recuperare

Procesul de urmărire a rambursării atunci când un împrumutat nu își îndeplinește obligațiile. Într-o campanie garantată, aceasta poate include executarea ipotecii sau a altor garanții prin agentul de garanții și procesul legal.

Investitor sofisticat

Un investitor care înțelege riscurile acestor investiții și are capacitatea financiară de a le suporta. Investitorii care nu îndeplinesc aceste praguri sunt tratați ca ne-sofisticați și ar trebui să fie mai conservatori în ceea ce privește dimensiunea alocării.

Reținerea impozitului la sursă

Impozitul reținut la sursă se scade din dobânda impozabilă înainte de plată. Pentru campaniile cu grilă bazată pe convenții fiscale, estimarea depinde de țara proiectului, țara de rezidență a investitorului, tipul său - persoană fizică sau juridică - și grila activă a țării. Campaniile existente păstrează regimul fiscal anterior. Certificatul de rezidență fiscală poate fi solicitat pentru verificare, dar lipsa lui nu blochează investițiile, iar încărcarea sa nu modifică automat impozitul fiecărei investiții. Cota aplicată unei rambursări este înregistrată la generarea transferului; estimarea curentă din calculator poate diferi de o plată deja generată.

Nivelurile investitorilor

Nivelurile sunt automate: Standard sub 25.000 EUR principal activ, Bronze de la 25.000 EUR, Silver de la 50.000 EUR și Gold de la 100.000 EUR. Bronze, Silver și Gold ridică rata de pornire progresivă cu până la 3, 4 și respectiv 5 puncte procentuale, în limita marjei campaniei. Principalul activ reprezintă principalul investit cu succes, inclusiv bonusurile investite, minus principalul efectiv rambursat; soldul portofelului, investițiile în așteptare și principalul rambursat nu se includ. O investiție nouă finalizată cu succes poate debloca un nivel pentru propria rată. Rambursările pot reduce nivelul pentru investițiile viitoare fără a modifica ratele deja semnate.

Credit de investiții

Creditul de investiții este un sold neretragibil oferit în cadrul unei oferte pentru reinvestiții eligibile. Creditul câștigat devine utilizabil după finanțarea campaniei și emitere, nu imediat la semnare. Participarea și expirarea creditului emis au intervale distincte de 30 de zile; utilizarea necesită și fonduri externe eligibile. Verificați eligibilitatea, expirarea și suprapunerea recompenselor în ofertă: creditul, cashbackul și recompensele de recomandare nu se cumulează neapărat integral.